擦亮雙眼，避免掉入非法集資陷阱

一、非法集資基本概念介紹

（一）非法集資的定義和基本特征

根據(jù)《防范和處置非法集資條例》，非法集資是指未經(jīng)國(guó)務(wù)院金融管理部門依法許可或者違反國(guó)家金融管理規(guī)定，以許諾還本付息或者給予其他投資回報(bào)等方式，向不特定對(duì)象吸收資金的行為。

非法集資行為需同時(shí)具備三要件：一是 “ 未經(jīng)國(guó)務(wù)院金融管理部門依法許可或者違反國(guó)家金融管理規(guī)定 ” ，即非法性；二是 “ 許諾還本付息或者給予其他投資回報(bào) ” ，即利誘性；三是 “ 向不特定對(duì)象吸收資金 ” ，即社會(huì)性。

1. 非法性： “ 未經(jīng)國(guó)務(wù)院金融管理部門依法許可或者違反國(guó)家金融管理規(guī)定 ” ，國(guó)務(wù)院金融管理部門為 “ 一行兩會(huì)一局 ” （ “ 一行 ” 是中國(guó)人民銀行， “ 兩會(huì) ” 是中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)， “ 一局 ” 是外匯管理局）。根據(jù)現(xiàn)行法律法規(guī)，凡是向不特定對(duì)象吸收資金的行為（如吸收存款、公開(kāi)發(fā)行證券、公開(kāi)募集基金、銷售保險(xiǎn)等），都需經(jīng)國(guó)務(wù)院金融管理部門依法許可。

2. 利誘性：非法集資一般都許諾還本付息。正規(guī)金融機(jī)構(gòu)的理財(cái)產(chǎn)品均不承諾保本保收益。

3. 社會(huì)性： “ 向不特定對(duì)象吸收資金 ” 。 “ 不特定對(duì)象 ” 即社會(huì)公眾。按照高法院《司法解釋》規(guī)定，未向社會(huì)公開(kāi)宣傳，在親友或者單位內(nèi)部針對(duì)特定對(duì)象吸收資金的，不屬于非法集資。

（二）非法集資人的法律責(zé)任

非法集資在《刑法》中涉及的主要是第 176 條非法吸收公眾存款罪和第 192 條集資詐騙罪。

《刑法》 176 條規(guī)定， 非法吸收公眾存款或者變相吸收公眾存款，擾亂金融秩序的，處三年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處罰金；數(shù)額巨大或者有其他嚴(yán)重情節(jié)的，處三年以上十年以下有期徒刑，并處罰金；數(shù)額特別巨大或者有其他特別嚴(yán)重情形的，處十年以上有期徒刑，并處罰金。

單位犯前款罪的，對(duì)單位判處罰金，并對(duì)其直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他責(zé)任人員，依照前款的規(guī)定處罰。

有前兩款行為，在提起公訴前積極退贓退賠，減少損害結(jié)果發(fā)生的，可以從輕或者減輕處罰。

《刑法》 192 條規(guī)定，以非法占有為目的，使用 詐騙方法非法集資，數(shù)額較大的，處三年以上七年以下有期徒刑，并處罰金；數(shù)額巨大或者有其他嚴(yán)重情節(jié)的，處七年以上有期徒刑或者無(wú)期徒刑，并處罰金或者沒(méi)收財(cái)產(chǎn)。

單位犯前款罪的，對(duì)單位判處罰金，并對(duì)其直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，依照前款的規(guī)定處罰。

《防范和處置非法集資條例》也在第四章 “ 法律責(zé)任 ” 中規(guī)定了非法集資相關(guān)責(zé)任主體的法律責(zé)任?！稐l例》第三十條規(guī)定：對(duì)非法集資人，由處置非法集資牽頭部門處集資金額 20% 以上 1 倍以下的罰款。非法集資人為單位的，還可以根據(jù)情節(jié)輕重責(zé)令停產(chǎn)停業(yè)，由有關(guān)機(jī)關(guān)依法吊銷許可證、營(yíng)業(yè)執(zhí)照或者登記證書(shū)；對(duì)其法定代表人或者主要負(fù)責(zé)人、直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告，處 50 萬(wàn)元以上 500 萬(wàn)元以下的罰款。構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。第三十一條規(guī)定，對(duì)非法集資協(xié)助人，由處置非法集資牽頭部門給予警告，處違法所得 1 倍以上 3 倍以下的罰款；構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。

《條例》第三十二條規(guī)定：非法集資人、非法集資協(xié)助人不能同時(shí)履行所承擔(dān)的清退集資資金和繳納罰款義務(wù)時(shí)，先清退集資資金。

二、非法集資的表現(xiàn)形式及常見(jiàn)手段

（一）非法集資主要表現(xiàn)形式

非法集資活動(dòng)涉及內(nèi)容廣，表現(xiàn)形式多樣。

《防范和處置非法集資條例》總結(jié)了非法集資的五種表現(xiàn)形式：

1. 設(shè)立互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)、投資及投資咨詢類企業(yè)、各類交易場(chǎng)所或者平臺(tái)、農(nóng)民專業(yè)合作社、資金互助組織以及其他組織吸收資金；

2. 以發(fā)行或者轉(zhuǎn)讓股權(quán)、債權(quán)，募集基金，銷售保險(xiǎn)產(chǎn)品，或者以從事各類資產(chǎn)管理、虛擬貨幣、融資租賃業(yè)務(wù)等名義吸收資金；

3. 在銷售商品、提供服務(wù)、投資項(xiàng)目等商業(yè)活動(dòng)中，以承諾給付貨幣、股權(quán)、實(shí)物等回報(bào)的形式吸收資金；

4. 違反法律、行政法規(guī)或者國(guó)家有關(guān)規(guī)定，通過(guò)大眾傳播媒介、即時(shí)通信工具或者其他方式公開(kāi)傳播吸收資金信息；

5. 其他涉嫌非法集資的行為。

最高人民法院關(guān)于審理非法集資刑事案件具體應(yīng)用法律若干問(wèn)題的解釋 (2022 修正 ) 總結(jié)了非法吸收公眾存款的十二種表現(xiàn)形式：

1. 不具有房產(chǎn)銷售的真實(shí)內(nèi)容或者不以房產(chǎn)銷售為主要目的，以返本銷售、售后包租、約定回購(gòu)、銷售房產(chǎn)份額等方式非法吸收資金的；

2. 以轉(zhuǎn)讓林權(quán)并代為管護(hù)等方式非法吸收資金的；

3. 以代種植（養(yǎng)殖）、租種植（養(yǎng)殖）、聯(lián)合種植（養(yǎng)殖）等方式非法吸收資金的；

4. 不具有銷售商品、提供服務(wù)的真實(shí)內(nèi)容或者不以銷售商品、提供服務(wù)為主要目的，以商品回購(gòu)、寄存代售等方式非法吸收資金的；

5. 不具有發(fā)行股票、債券的真實(shí)內(nèi)容，以虛假轉(zhuǎn)讓股權(quán)、發(fā)售虛構(gòu)債券等方式非法吸收資金的；

6. 不具有募集基金的真實(shí)內(nèi)容，以假借境外基金、發(fā)售虛構(gòu)基金等方式非法吸收資金的；

7. 不具有銷售保險(xiǎn)的真實(shí)內(nèi)容，以假冒保險(xiǎn)公司、偽造保險(xiǎn)單據(jù)等方式非法吸收資金的；

8. 以網(wǎng)絡(luò)借貸、投資入股、虛擬幣交易等方式非法吸收資金的；

9. 以委托理財(cái)、融資租賃等方式非法吸收資金的；

10. 以提供 “ 養(yǎng)老服務(wù) ” 、投資 “ 養(yǎng)老項(xiàng)目 ” 、銷售 “ 老年產(chǎn)品 ” 等方式非法吸收資金的；

11. 利用民間 “ 會(huì) ”“ 社 ” 等組織非法吸收資金的；

12. 其他非法吸收資金的行為。

（二）四種常見(jiàn)手法

一是承諾高額回報(bào)。 不法分子編造 “ 天上掉餡餅 ”“ 一夜成富翁 ” 的神話，許諾投資者高額回報(bào)。為了騙取更多的人參與集資，非法集資人在集資初期往往按時(shí)足額兌現(xiàn)承諾本息，待集資達(dá)到一定規(guī)模后，便秘密轉(zhuǎn)移資金或攜款潛逃，使集資參與人遭受經(jīng)濟(jì)損失。

二是編造虛假項(xiàng)目。 不法分子大多通過(guò)注冊(cè)合法的公司或企業(yè)，打著響應(yīng)國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策、開(kāi)展創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新等幌子，編造各種虛假項(xiàng)目，有的甚至組織免費(fèi)旅游、考察等，騙取社會(huì)公眾信任。

三是以虛假宣傳造勢(shì)。 不法分子在宣傳上往往一擲千金，聘請(qǐng)明星代言、名人站臺(tái)，在各大廣播電視、網(wǎng)絡(luò)等媒體發(fā)布廣告、在著名報(bào)刊上刊登專訪文章、雇人廣為散發(fā)宣傳單、進(jìn)行社會(huì)捐贈(zèng)等方式，制造虛假聲勢(shì)。

四是利用親情誘騙。 有些非法集資參與人，為了完成或增加自己的業(yè)績(jī)，有時(shí)采取類傳銷的手法，不惜利用親情、地緣關(guān)系，編造自己獲得高額回報(bào)的謊言，拉攏親朋、同學(xué)或鄰居加入，使參與人員迅速蔓延，集資規(guī)模不斷擴(kuò)大。

（三）典型非法集資活動(dòng) “ 四部曲 ”

第一步：畫餅。 非法集資人會(huì)編織一個(gè)或多個(gè)盡可能 “ 高大上 ” 的項(xiàng)目。以 “ 新技術(shù) ” 、 “ 新革命 ” 、 “ 新政策 ” 、 “ 區(qū)塊鏈 ” 、 “ 虛擬貨幣 ” 等為幌子，描繪一幅預(yù)期報(bào)酬豐厚的藍(lán)圖，把集資參與人的胃口 “ 吊 ” 起來(lái)，讓其產(chǎn)生 “ 不容錯(cuò)過(guò) ”“ 機(jī)不可失 ” 的錯(cuò)覺(jué)。非法集資人一般會(huì)把 “ 餅 ” 畫大，盡可能吸引參與人眼球。

第二步：造勢(shì)。 利用一切資源把聲勢(shì)做大。非法集資人通常會(huì)舉辦各種造勢(shì)活動(dòng)，比如新聞發(fā)布會(huì)、產(chǎn)品推介會(huì)、現(xiàn)場(chǎng)觀摩會(huì)、體驗(yàn)日活動(dòng)、知識(shí)講座等；組織集體旅游、考察等，贈(zèng)送米面油、話費(fèi)等小禮品；大量展示各種或真或假的 “ 技術(shù)認(rèn)證 ”“ 獲獎(jiǎng)證書(shū) ”“ 政府批文 ” ；公布一些領(lǐng)導(dǎo)視察影視資料，公司領(lǐng)導(dǎo)與政府官員、明星合影；故意把活動(dòng)選在政府會(huì)議中心、禮堂進(jìn)行，其場(chǎng)面之大、規(guī)格之高極具欺騙性。

第三步：吸金。 想方設(shè)法套取你口袋里的錢。非法集資人通過(guò)返點(diǎn)、分紅，給參與人初嘗 “ 甜頭 ” ，使其相信把錢放在他那兒不僅有可觀的收入，而且比放在自己口袋里還安全，參與人不僅將自己的錢傾囊而出，還動(dòng)員親友加入，集資金額越滾越大。

第四步：跑路。 非法集資人往往會(huì)在 “ 吸金 ” 一段時(shí)間后跑路，或者因?yàn)樵揪褪?/span> “ 龐氏騙局 ” 人去樓空，或者因?yàn)榻?jīng)營(yíng)不善致使資金鏈斷裂。集資參與人遭受慘重經(jīng)濟(jì)損失，甚至血本無(wú)歸。

（四）非法集資常見(jiàn)套路

非法集資違法犯罪分子為了引誘群眾達(dá)到非法集資目的，通常采取以下手段騙取群眾信任。

1. 裝點(diǎn)公司門面，營(yíng)造實(shí)力假象。 不法分子往往成立公司，辦理工商執(zhí)照、稅務(wù)登記等手續(xù)，貌似合法，實(shí)則沒(méi)有金融資質(zhì)。這些公司或辦公地點(diǎn)高檔豪華，或宣傳國(guó)資背景，或投入重金通過(guò)各類媒體甚至央視進(jìn)行包裝宣傳，或在高檔場(chǎng)所（如人民大會(huì)堂）舉行推介會(huì)、知識(shí)講座，邀請(qǐng)名人、學(xué)者和官員站臺(tái)造勢(shì)，展示與領(lǐng)導(dǎo)合影及各種獎(jiǎng)項(xiàng)，欺騙性更強(qiáng)。

2. 編造投資項(xiàng)目，打消群眾疑慮。 從過(guò)去的農(nóng)林礦業(yè)開(kāi)發(fā)、民間借貸、房地產(chǎn)銷售、原始股發(fā)行、加盟經(jīng)營(yíng)等形式逐漸升級(jí)包裝為投資理財(cái)、財(cái)富管理、金融互助理財(cái)、海外上市、私募股權(quán)等形形色色的理財(cái)項(xiàng)目，并且承諾有擔(dān)保、可回購(gòu)、低風(fēng)險(xiǎn)、高回報(bào)等。

3. 混淆投資概念，加大識(shí)別難度。 不法分子把在地方股權(quán)交易中心掛牌吹成上市，把在美國(guó) OTCBB 市場(chǎng)掛牌混淆是在納斯達(dá)克上市；有的利用電子黃金、投資基金、網(wǎng)絡(luò)炒匯等新的名詞迷惑群眾，假稱新投資工具或金融產(chǎn)品；有的利用專賣、代理、加盟連鎖、消費(fèi)增值返利、電子商務(wù)等新的經(jīng)營(yíng)方式，欺騙群眾投資。

4. 承諾高額回報(bào)，編造 “ 致富 ” 神話。 高利引誘，是所有詐騙犯罪分子欺騙群眾的不二法門。不法分子一開(kāi)始按時(shí)足額兌現(xiàn)先期投入者的本息，然后是拆東墻補(bǔ)西墻，用后來(lái)人的錢兌現(xiàn)先前的本息，等達(dá)到一定規(guī)模后，便秘密轉(zhuǎn)移資金，攜款潛逃。

三、非法集資高風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域

（一）民間投融資中介機(jī)構(gòu)

近年來(lái)，投資咨詢、非融資性擔(dān)保、第三方理財(cái)、財(cái)富管理等民間投融資中介機(jī)構(gòu)大量快速增加，普遍存在超范圍經(jīng)營(yíng)、違規(guī)發(fā)售理財(cái)產(chǎn)品等情況，非法集資風(fēng)險(xiǎn)隱患突出。 一是以投資理財(cái)為名義，承諾無(wú)風(fēng)險(xiǎn)、高收益，公開(kāi)向社會(huì)發(fā)售理財(cái)產(chǎn)品吸收公眾資金，甚至虛構(gòu)投資項(xiàng)目或借款人，直接進(jìn)行集資詐騙。 二是為資金的供需雙方提供居間介紹或擔(dān)保等服務(wù)，利用 “ 多對(duì)一 ” 或資金池的模式為涉嫌非法集資的第三方歸集資金。 三是實(shí)體企業(yè)出資設(shè)立投融資類機(jī)構(gòu)為自身融資，有的企業(yè)甚至自設(shè)或通過(guò)關(guān)聯(lián)公司開(kāi)辦擔(dān)保公司，為自身提供擔(dān)保。  

（二）農(nóng)民專業(yè)合作社

非法集資下鄉(xiāng)進(jìn)村趨勢(shì)明顯， 一是 一些地方的農(nóng)民合作社打著合作金融旗號(hào)，突破 “ 社員制 ”“ 封閉性 ” 原則，超范圍對(duì)外吸收資金，用于轉(zhuǎn)貸賺取利差或?qū)①Y金用作其他方面牟利等； 二是有的合作社公開(kāi)設(shè)立銀行式的營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)、大廳或營(yíng)業(yè)柜臺(tái)，欺騙誤導(dǎo)農(nóng)村群眾，非法吸收公眾存款。

（三） P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸機(jī)構(gòu)

近年來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融尤其是 P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸機(jī)構(gòu)野蠻生長(zhǎng)，違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)問(wèn)題突出，積累了大量風(fēng)險(xiǎn)。 一是一些網(wǎng)貸平臺(tái)通過(guò)將借款需求設(shè)計(jì)成理財(cái)產(chǎn)品出售給出借人，或者先歸集資金、再尋找借款對(duì)象等方式，使出借人資金進(jìn)入平臺(tái)的中間賬戶，形成資金池，涉嫌非法吸收公眾存款。 二是一些網(wǎng)貸平臺(tái)未盡到身份真實(shí)性核查義務(wù)，未能及時(shí)發(fā)現(xiàn)甚至默許借款人在平臺(tái)上以多個(gè)虛假名義發(fā)布大量借款信息，向不特定對(duì)象募集資金。 三是個(gè)別網(wǎng)貸平臺(tái)編造虛假融資項(xiàng)目或借款標(biāo)的，采用借新還舊的龐氏騙局模式，為平臺(tái)母公司或其關(guān)聯(lián)企業(yè)進(jìn)行融資，涉嫌集資詐騙。

（四）地方交易場(chǎng)所

近年來(lái)，一些地區(qū)陸續(xù)批準(zhǔn)設(shè)立了一些從事權(quán)益類交易、大宗商品交易以及其他標(biāo)準(zhǔn)化合約交易的各類交易場(chǎng)所，由于缺乏規(guī)范的管理，違規(guī)違法問(wèn)題突出，有的涉嫌非法集資。 一是大宗商品現(xiàn)貨電子交易場(chǎng)所涉嫌非法集資風(fēng)險(xiǎn)。有的現(xiàn)貨電子交易所通過(guò)授權(quán)服務(wù)機(jī)構(gòu)及網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)將某些業(yè)務(wù)包裝成理財(cái)產(chǎn)品向社會(huì)公眾出售，承諾較高的固定年化收益率。 二是區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)掛牌企業(yè)和中介機(jī)構(gòu)涉嫌非法集資風(fēng)險(xiǎn)。個(gè)別區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)的少數(shù)掛牌企業(yè)（大部分為跨區(qū)域掛牌）在有關(guān)中介機(jī)構(gòu)的協(xié)助下，宣傳已經(jīng)或者即將在區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng) “ 上市 ” ，向社會(huì)公眾發(fā)售或轉(zhuǎn)讓 “ 原始股 ” ，甚至有的還承諾固定收益，其行為涉嫌非法集資；有些在區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)獲得會(huì)員資格的中介機(jī)構(gòu)，設(shè)立 “ 股權(quán)眾籌 ” 融資平臺(tái)，為掛牌企業(yè)非法發(fā)行股票活動(dòng)提供服務(wù)。  

（五）房地產(chǎn)行業(yè)

房地產(chǎn)行業(yè)一直是非法集資高發(fā)領(lǐng)域，涉及金額大、隱蔽性強(qiáng)，容易沉積大案要案。 一是房地產(chǎn)企業(yè)違法違規(guī)將整幢商業(yè)、服務(wù)業(yè)建筑劃分為若干個(gè)小商鋪進(jìn)行銷售，通過(guò)承諾售后包租、定期高額返還租金或到一定年限后回購(gòu)，誘導(dǎo)公眾購(gòu)買。 二是房地產(chǎn)企業(yè)在項(xiàng)目未取得商品房預(yù)售許可證前，有的甚至是項(xiàng)目還沒(méi)進(jìn)行開(kāi)發(fā)建設(shè)時(shí)，以內(nèi)部認(rèn)購(gòu)、發(fā)放 VIP 卡等形式，變相進(jìn)行銷售融資，甚至存在 “ 一房多賣 ” 。 三是房地產(chǎn)企業(yè)打著房地產(chǎn)項(xiàng)目開(kāi)發(fā)等名義，直接或通過(guò)中介機(jī)構(gòu)向社會(huì)公眾集資。

（六）虛擬理財(cái)

一些不法分子打著 “ 金融創(chuàng)新 ”“ 區(qū)塊鏈 ” 的旗號(hào)，通過(guò)發(fā)行所謂 “ 虛擬貨幣 ”“ 虛擬資產(chǎn) ”“ 數(shù)字資產(chǎn) ” 等方式吸收資金，侵害公眾合法權(quán)益。此類活動(dòng)并非真正基于區(qū)塊鏈技術(shù)，而是炒作區(qū)塊鏈概念行非法集資、傳銷、詐騙之實(shí)，

一是網(wǎng)絡(luò)化、跨境化明顯。 依托互聯(lián)網(wǎng)、聊天工具進(jìn)行交易，利用網(wǎng)上支付工具收支資金，風(fēng)險(xiǎn)波及范圍廣、擴(kuò)散速度快。一些不法分子通過(guò)租用境外服務(wù)器搭建網(wǎng)站，實(shí)質(zhì)面向境內(nèi)居民開(kāi)展活動(dòng)，并遠(yuǎn)程控制實(shí)施違法活動(dòng)。一些個(gè)人在聊天工具群組中聲稱獲得了境外優(yōu)質(zhì)區(qū)塊鏈項(xiàng)目投資額度，可以代為投資，極可能是詐騙活動(dòng)。這些不法活動(dòng)資金多流向境外，監(jiān)管和追蹤難度很大。

二是欺騙性、誘惑性、隱蔽性較強(qiáng)。 利用熱點(diǎn)概念進(jìn)行炒作，編造名目繁多的 “ 高大上 ” 理論，有的還利用名人大 V“ 站臺(tái) ” 宣傳，以空投 “ 糖果 ” 等為誘惑，宣稱 “ 幣值只漲不跌 ”“ 投資周期短、收益高、風(fēng)險(xiǎn)低 ” ，具有較強(qiáng)蠱惑性。實(shí)際操作中，不法分子通過(guò)幕后操縱所謂虛擬貨幣價(jià)格走勢(shì)、設(shè)置獲利和提現(xiàn)門檻等手段非法牟取暴利。此外，一些不法分子還以 ICO 、 IFO 、 IEO 等花樣翻新的名目發(fā)行代幣，或打著共享經(jīng)濟(jì)的旗號(hào)以 IMO 方式進(jìn)行虛擬貨幣炒作，具有較強(qiáng)的隱蔽性和迷惑性。

三是存在多種違法風(fēng)險(xiǎn)。 不法分子通過(guò)公開(kāi)宣傳，以 “ 靜態(tài)收益 ” （炒幣升值獲利）和 “ 動(dòng)態(tài)收益 ” （發(fā)展下線獲利）為誘餌，吸引公眾投入資金，并利誘投資人發(fā)展人員加入，不斷擴(kuò)充資金池，具有非法集資、傳銷、詐騙等違法行為特征。

（七）炒匯理財(cái)

    目前存在大量面向境內(nèi)用戶、以 “ 外匯交易 ” 為旗號(hào)進(jìn)行融資分紅的平臺(tái)，都不靠譜！近年來(lái)，已有多起外匯理財(cái)平臺(tái)崩盤跑路、突然關(guān)閉或被定性為傳銷詐騙等風(fēng)險(xiǎn)的事件發(fā)生，它們的風(fēng)險(xiǎn)主要有四類：

第一類是業(yè)務(wù)牌照涉嫌造假。 部分外匯理財(cái)平臺(tái)為了吸引投資者往往聲稱自己受權(quán)威機(jī)構(gòu)監(jiān)管，或宣稱擁有授權(quán)。近期，就有公司聲稱 “ 獲得英國(guó) FCA 認(rèn)可并受其全面監(jiān)管的金融機(jī)構(gòu) ” ，并附上了 FCA 代碼，但經(jīng)查詢發(fā)現(xiàn)，代碼對(duì)應(yīng)的網(wǎng)站與該公司并不一致。

第二類是交易過(guò)程不透明。 部分外匯理財(cái)平臺(tái)對(duì)外宣稱 “ 資金安全，只賺不賠 ” 。這些平臺(tái)資金并未依法購(gòu)匯并匯至境外投資，而是在交易過(guò)程中被 “ 暗箱 ” 操作、不斷蠶食。例如，部分平臺(tái)就是其客戶的交易對(duì)手方。新手往往能夠獲得較高的收益，但投資者加大投入后會(huì)慢慢出現(xiàn)虧損的情形，在平臺(tái)的建議下操作或者采用自動(dòng)跟單的模式也會(huì)出現(xiàn)這樣的情形。

第三類是利用 “ 傳銷模式 ” 發(fā)展客戶。 部分外匯平臺(tái)以 “ 互助理財(cái) ” 的名義，發(fā)展下線，按層級(jí)返利的方式不斷吸引新投資者加入，這種模式涉嫌傳銷。例如，外匯平臺(tái)沃爾克（ http ： //walkert.cc ）聲稱 “ 自己是一家百年歷史的英國(guó)金融公司，受 FCA 監(jiān)管，保證客戶本金安全，投資者每個(gè)月可獲得最低比例收益和三次分紅，同時(shí)投資者可以通過(guò)發(fā)展線下獲得提成，一般可以獲得 10 層下線一定比例的分紅。 ” 該平臺(tái)通過(guò)這種業(yè)務(wù)模式迅速吸引了大批投資者。經(jīng)核查發(fā)現(xiàn)，沃爾克并不在 FCA 的監(jiān)管范圍，且該平臺(tái)已無(wú)法正常提現(xiàn)。

第四類是打著 “ 外匯交易 ” 旗號(hào) “ 持續(xù)高額分紅 ” 。 部分平臺(tái)以 “ 外匯交易 ” 為旗號(hào)融資，進(jìn)行 “ 持續(xù)高額分紅 ” 。這類模式成立的前提是建立在 “ 外匯交易 ” 盈利始終大于 “ 分紅 ” 的基礎(chǔ)上，而盈利有不確定性，這類平臺(tái)宣稱的持續(xù)盈利絕不可能，極可能就是 “ 龐氏騙局 ” 。

（八）私募基金

私募基金領(lǐng)域非法集資具有較強(qiáng)的隱蔽性。 一是公開(kāi)向社會(huì)宣傳，以虛假或夸大項(xiàng)目為幌子，以保本、高收益、低門檻為誘餌，向不特定對(duì)象募集資金。 二是私募機(jī)構(gòu)涉及業(yè)務(wù)復(fù)雜，同時(shí)從事股權(quán)投資、 P2P 網(wǎng)貸、眾籌等業(yè)務(wù)，導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)在不同業(yè)務(wù)之間傳導(dǎo)。

投資前，建議到中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)網(wǎng)站 (http://gs.amac.org.cn) 查詢?cè)撍侥蓟鸸臼欠竦怯洠撍侥籍a(chǎn)品是否備案。

同時(shí)，購(gòu)買私募產(chǎn)品必須符合法定合格投資者條件，具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資者金融資產(chǎn)不低于 300 萬(wàn)元或者最近三年個(gè)人年均收入不低于 50 萬(wàn)元。單只私募基金產(chǎn)品的投資金額不低于 100 萬(wàn)元。實(shí)際投資這只私募產(chǎn)品的總?cè)藬?shù)不能超過(guò) 200 人。私募產(chǎn)品不能向不特定對(duì)象銷售。

所以遇到以下情形請(qǐng)注意：

1 、如果你投個(gè) 5 萬(wàn)元就買到了私募產(chǎn)品，那一定是遇到騙子了；

2 、如果你接到一個(gè)陌生推銷電話或者短信，或者看到宣傳單，然后買的私募產(chǎn)品，那一定是騙子；

3 、如果有人拉你免費(fèi)旅游 ，然后在度假酒店開(kāi)投資報(bào)告會(huì)，從此搭上了私募的幸福便車，那么你上當(dāng)了！

（九）消費(fèi)返利

近期，一些第三方平臺(tái)打著 “ 創(chuàng)業(yè) ”“ 創(chuàng)新 ” 的旗號(hào)，以 “ 購(gòu)物返本 ”“ 消費(fèi)等于賺錢 ”“ 你消費(fèi)我還錢 ” 為噱頭，承諾高額甚至全額返還消費(fèi)款、加盟費(fèi)等，以此吸引消費(fèi)者、商家投入資金。此類 “ 消費(fèi)返利 ” 不同于正常商家返利促銷活動(dòng)，存在較大風(fēng)險(xiǎn)隱患：

一是高額返利難以實(shí)現(xiàn)。 返利資金主要來(lái)源于商品溢價(jià)收入、會(huì)員和加盟商繳納的費(fèi)用，多數(shù)平臺(tái)不存在與其承諾回報(bào)相匹配的正當(dāng)實(shí)體經(jīng)濟(jì)和收益，資金運(yùn)轉(zhuǎn)和高額返利難以長(zhǎng)期維系。

二是資金安全無(wú)法保障。 一些平臺(tái)通過(guò)線上、線下途徑，以 “ 預(yù)付消費(fèi) ”“ 充值 ” 等方式吸收公眾和商家資金，大量資金由平臺(tái)控制，存在轉(zhuǎn)移資金、卷款跑路的風(fēng)險(xiǎn)。

三是運(yùn)營(yíng)模式存在違法風(fēng)險(xiǎn)。 一些平臺(tái)虛構(gòu)盈利前景、承諾高額回報(bào)，授意或默許會(huì)員、加盟商虛構(gòu)商品交易，直接向平臺(tái)繳納一定比例費(fèi)用，謀取高額返利，平臺(tái)則通過(guò)此方式達(dá)到快速吸收公眾資金的目的。部分平臺(tái)還采用傳銷的手法，以所謂 “ 動(dòng)態(tài)收益 ” 為誘餌，要求加入者繳納入門費(fèi)并 “ 拉人頭 ” 發(fā)展人員加入，靠發(fā)展下線獲取提成。平臺(tái)及參與人員的上述行為具有非法集資、傳銷等違法行為的特征。

此類平臺(tái)運(yùn)作模式違背價(jià)值規(guī)律，一旦資金鏈斷裂，參與者將面臨嚴(yán)重?fù)p失。按照有關(guān)規(guī)定，參與非法集資不受法律保護(hù)，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)，責(zé)任自負(fù)；參與傳銷屬違法行為，將依法承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任。請(qǐng)廣大公眾和商家提高警惕，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)和識(shí)別能力，防止利益受損。同時(shí)，對(duì)掌握的違法犯罪線索，可積極向有關(guān)部門反映。

（十）養(yǎng)老行業(yè)

一些養(yǎng)老服務(wù)機(jī)構(gòu)、企業(yè)打著養(yǎng)老服務(wù)、健康養(yǎng)老名義，承諾高額回報(bào)，以向老年人收取會(huì)員費(fèi)、床位費(fèi)，欺詐銷售 “ 保健品 ” 等手段，實(shí)施侵害老年人合法權(quán)益的非法集資、傳銷等犯罪，給老年人造成嚴(yán)重財(cái)產(chǎn)損失。此類活動(dòng)不同于正常養(yǎng)老服務(wù)，存在較大風(fēng)險(xiǎn)隱患：

一是高額返利無(wú)法實(shí)現(xiàn)。 返利資金主要來(lái)源于老年人繳納的費(fèi)用，屬于拆東墻補(bǔ)西墻。多數(shù)養(yǎng)老服務(wù)機(jī)構(gòu)、企業(yè)不存在與其承諾回報(bào)相匹配的正當(dāng)服務(wù)實(shí)體和收益，資金運(yùn)轉(zhuǎn)難以持續(xù)維系，高額返利僅為欺詐噱頭。

二是資金安全無(wú)法保障。 一些養(yǎng)老服務(wù)機(jī)構(gòu)明顯超過(guò)床位供給能力承諾服務(wù)，或超出可持續(xù)盈利水平承諾還本付息，并以辦理 “ 貴賓卡 ” 、 “ 會(huì)員卡 ” 、 “ 預(yù)付卡 ” 等名義，向會(huì)員收取高額會(huì)員費(fèi)、保證金或者為會(huì)員卡充值，吸收公眾資金。大量來(lái)自公眾的資金未實(shí)施有效監(jiān)管，由發(fā)起機(jī)構(gòu)控制，存在轉(zhuǎn)移資金、卷款跑路的風(fēng)險(xiǎn)。

  三是健康需求無(wú)法滿足。 一些企業(yè)通過(guò)會(huì)議營(yíng)銷、健康講座、專家義診、免費(fèi)檢查、免費(fèi)體驗(yàn)、贈(zèng)送禮品或者不合理低價(jià)旅游，以及電話推銷、上門推銷、網(wǎng)絡(luò)銷售等形式，向老年人進(jìn)行虛假或者引人誤解的商業(yè)宣傳，推銷所謂 “ 保健品 ” ，因 “ 保健品 ” 概念無(wú)法律定位，經(jīng)常被采用偷梁換柱、偷換概念的手法，與合法注冊(cè)批準(zhǔn)的藥品、醫(yī)療器械、保健食品等進(jìn)行混同，騙取消費(fèi)者信任，但所聲稱的保健功能未經(jīng)科學(xué)評(píng)價(jià)和審批，往往不具備保健功能，甚至貽誤病情。

四是運(yùn)營(yíng)模式存在違法風(fēng)險(xiǎn)。 一些養(yǎng)老服務(wù)機(jī)構(gòu)銷售虛構(gòu)的養(yǎng)老公寓、養(yǎng)老山莊，或者以投資、加盟、入股養(yǎng)生養(yǎng)老基地、老年公寓等項(xiàng)目名義，承諾返本銷售、售后包租、約定回購(gòu)、銷售房產(chǎn)份額等方式吸收資金。部分企業(yè)不具有銷售商品的真實(shí)內(nèi)容或者不以銷售商品為主要目的，而是以免費(fèi)旅游、贈(zèng)送實(shí)物、養(yǎng)生講座等欺騙、誘導(dǎo)方式，采取商品回購(gòu)、寄存代售、消費(fèi)返利等方式非法吸收公眾資金。相關(guān)機(jī)構(gòu)及參與人員的上述行為存在非法集資等風(fēng)險(xiǎn)。

四、非法集資的防范和挽損

（一）如遇以下情形向公眾集資的，務(wù)必提高警惕

A 、以 “ 看廣告、賺外快 ”“ 消費(fèi)返利 ” 為幌子的；

B 、以境外投資股權(quán)、期權(quán)、外匯、貴金屬等為幌子的；

C 、以投資養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)可獲高額回報(bào)或 “ 免費(fèi) ” 養(yǎng)老、 “ 以房 ” 養(yǎng)老等為幌子的；

D 、以私募入股、合伙辦企業(yè)為幌子，但不辦理企業(yè)工商注冊(cè)登記的；

E 、以投資虛擬貨幣、區(qū)塊鏈等為幌子的；

F 、以 “ 扶貧 ”“ 互助 ”“ 慈善 ”“ 影視文化 ” 等為幌子的；

G 、在街頭、商場(chǎng)、超市等發(fā)放投資理財(cái)?shù)葍?nèi)容廣告?zhèn)鲉蔚模?/span>

H 、以組織考察、旅游、講座等方式招攬老年群眾的；

I 、 “ 投資、理財(cái) ” 公司、網(wǎng)站及服務(wù)器在境外的；

J 、要求以現(xiàn)金方式或向個(gè)人賬戶、境外賬戶繳納投資款的。

（二）防范非法集資的 “ 四看三思等一夜 ” 法

四看。 一看融資合法性，除了看是否取得企業(yè)營(yíng)業(yè)執(zhí)照，還要看是否取得相關(guān)金融牌照或經(jīng)金融管理部門批準(zhǔn)。二看宣傳內(nèi)容，看宣傳中是否含有或暗示 “ 有擔(dān)保、無(wú)風(fēng)險(xiǎn)、高收益、穩(wěn)賺不賠 ” 等內(nèi)容。三看經(jīng)營(yíng)模式，有沒(méi)有實(shí)體項(xiàng)目，項(xiàng)目真實(shí)性、資金的投向去向、獲取利潤(rùn)的方式等。四看參與集資主體，是不是主要面向老年人等特定群體。

三思。 一思自己是否真正了解該產(chǎn)品及市場(chǎng)行情。二思產(chǎn)品是否符合市場(chǎng)規(guī)律。三思自身經(jīng)濟(jì)實(shí)力是否具備抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

等一夜。 遇到相關(guān)投資集資類宣傳，一定要避免頭腦發(fā)熱，先征求家人和朋友的意見(jiàn)，拖延一晚再?zèng)Q定。不要盲目相信造勢(shì)宣傳、熟人介紹、專家推薦，不要被高利誘惑盲目投資。

（三）規(guī)避非法集資陷阱的 “ 三要、三不要 ”

一要理性，不要僥幸。 天上不會(huì)掉餡餅，掉下來(lái)的不是 “ 圈套 ” 就是 “ 陷阱 ” 。要堅(jiān)守理性底線，想想自己懂不懂，比比風(fēng)險(xiǎn)大不大，看看收益水平合不合實(shí)際，問(wèn)問(wèn)家人朋友怎么看，不要被賭博心態(tài)和僥幸心理蒙蔽雙眼！

二要穩(wěn)健，不要冒險(xiǎn)。 高收益意味著高風(fēng)險(xiǎn)，還可能是投資騙局，投一次就血本無(wú)歸！要合理評(píng)估自身承受能力，審慎確定風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿，不冒險(xiǎn)投資！

三要警惕，不要盲目。 “ 收益豐厚、條件誘人、機(jī)會(huì)難得、名額有限 ” 都很可能是忽悠，一定要警惕、警惕、再警惕！多留個(gè)心眼兒，絕